[퀀트] ✔️주간 퀀트 코멘트입니다('24.9.9 하나증권 퀀트 이경수)

⚡️낙관적인 기업 실적 전망에 속지 않는 시장

✅글로벌 기업 실적전망치 미국 위주로 강하게 상향 조정

✅특히 상호미디어, 방산, 반도체, 제약 업종 위주로 실적 상향, 지난주에도 애플, 엔비디아, ASML, TSMC AMD 등은 여전히 실적 상향 조정

✅다만 지난 주말 엔/달러 환율 142.27로 올해 최저치 갱신로 매우 강한 안전선호 시그널

✅미국 경기서프라이즈 인덱스는 -30.1로 1주 사이 -5.9p 하락, 경기 침체 우려는 점증, 긍정적인 실적과 부정적인 심리와 경기의 괴리는 확대 중

😊실적 상향 주요 종목: 보잉, 버텍스팜, 브리스톨마이어스큅, 인텔, 로퍼테크, 프로수스, 오네옥, 마벨테크, 메이추안, 애플, 엔비디아, 엘리릴리, TSMC, 브로드컴, 노보노디스크, 오라클, ASML, SAP SE, 아스트라제네카, 로레알, AMD, 쉘, 알리바바, 텍사스인스트루먼트, 인투티브서지칼, 블랙스톤, 우버테크 등

😥실적 하향 주요 종목: 아마존닷컴, 메타, 버크셔해더웨이, 테슬라, JP모건, 엑슨모빌, 네슬레, 로슈홀딩, 노바티스, 셰브론, 중국농업은행, 중국건설은행, S&P글로벌, 화이자, 토탈에너지스, HDFC은행, 프로그레시브, 코노코필립스, BHP, BP, CVS헬스, 지멘스, 코인베이스글로벌, 에스티로더, 도우다쉬, LG에너지솔루션, 리오토 등

⚡️한국 연간 기업 실적 전망치 크게 둔화(매출액 하향 심화, 영업이익 하향 직전)

✅한국 연간 매출액 추정치 하향(1M -1.3% 변화), OP 추정치는 1M -0.0%

✅3Q24F 1M 변화는 매출액 -0.5%, 영업이익 +0.3%

✅3Q24F OP 상향 업종: 해운, 조선, 자동차부품, 보험, 항공, 통신, 상호미디어, 전기장비, 게임, 기계, 상사 등(반도체 추정치 횡보 수준까지 낮아짐)

✅OP 하향 업종: 화장품, 방송엔터, 기술하드웨어, 철강, 화학, 제약바이오, 건설, 전기제품(2차전지), 섬유의복, 음식료 등

✅3Q24F OP 상향 주요 종목은 씨에스윈드, SK스퀘어, 크래프톤, 세방전지, 메디톡스, 코리안리, HMM, 대주전자재료, 실리콘투, HD현대미포, KT, DB하이텍, SK바이오팜, CJ CGV, 휴젤, 한국콜마, 삼양식품, 브이티, 삼성증권, 나노신소재, HD현대중공업, SK, 한국가스공사, HD한국조선해양, 두산퓨얼셀, CJ, LS 등

⚡️지난주 수급 특징

✅외국인: 대형주와 고배당, 코스닥 매도 집중, 중형주 매수(알파 전략 중)

코스피 -1.9조원, 코스닥 -1,800억원

순매수 상위: 전기장비, 조선, 호텔레저, 유통, 가전

순매도 상위: 반도체, 상호미디어, 자동차와부품, 건자재

✅연기금: 가치주 매수 집중, 코스닥 및 성장주 매도 집중

코스피 +890억원, 코스닥 -600억원

순매수 상위: 유틸리티, 통신, 유통, 호텔레저, 상사

순매도 상위: 반도체, 기술하드웨어, 방산, 전기장비, 해운

⚡️지난 주말 매우 강한 안전선호 관찰(상위 0.8% 수준)

✅VIX +11.7%(20.95)

엔/달러 -0.8%(142.3)

달러인덱스 +0.1%(101.2)

미국 10년물 국채금리 -2bp(3.7%)

필라델피아반도체지수 -4.5%