[경제] 변동성 지수 150에 베팅?

LINK : https://www.bloomberg.com/news/articles/2022-10-06/vix-surge-to-150-is-day-s-biggest-options-bet-for-fear-gauge

(위) VIX 150?

3일 연휴에 돌입하는 불금입니다. 그러나 오늘 저녁 미국 고용지표 발표가 있으니 경계를 늦추기도 힘드네요.

어제 미국시장에서 많이 회자되는 사건(?)이 하나 있어 소개드리려고 합니다.

장 마감 직전에 모 주체가 행사가(striking price)가 150인 VIX OTM(외가격) 콜옵션에 대거 베팅을 해서 많이 화제가 된 모양입니다. 내년 3월 만기인 옵션인데 웅성웅성하는 분위기네요. 혹시 잘못 누른거 아니냐(fat finger) 등등 (VIX OTM Call option 5만개 = 총합 95만달러)

VIX 150이면 리만 때보다도 더 높은 수준인데, 크레디 스위스 등 Black Swan이라도 난다고 보는거냐...말들이 많네요.

현재 VIX 수준이 20선 후반 정도이니, 시장은 파괴적 시나리오 전개될 가능성은 매우 낮다고 보고 있습니다. 그런데 이런 도박과 같은 베팅이 과연 성공할지? 저도 연휴 동안 여러가지 고민해보려고 합니다.

푹 쉬시고, 저도 연휴 지내고 3일 뒤에 찾아뵙겠습니다. 감사합니다.

- 신영증권 투자전략부장 박소연 -

블룸버그 기사에 따르면 1990년 이후 VIX 수치가 가장 높았던 건 2008년 10월 24일 당시 기록했던 89.53이었음

VIX 수치가 급등하면 옵션 베가 증가로 인해 이 옵션의 가치는 5~10배 정도 급등할 가능성이 있음